BİEN Kupon Oranı Belirlendi: 150 Milyon TL’lik Finansman Bonosu İhracı

BİEN Yapı Ürünleri Sanayi Turizm ve Ticaret A.Ş. (BIENY), Kamuyu Aydınlatma Platformu’na (KAP) gönderdiği 23 Temmuz 2026 tarihli özel durum açıklaması ile gerçekleştireceği finansman bonosu ihracına ilişkin ilk kupon oranını yatırımcılarla paylaştı.

BIENY Finansman Bonosu Detayları ve İhracın Yapısı

Şirket, 2 Nisan 2026 tarihinde Kurul onayı almış olan 3 milyar TL’lik ihraç tavanı kapsamında hareket ediyor. Bu tavan içinde, nitelikli yatırımcılara satılmak üzere toplamda 150 milyon TL nominal değerinde finansman bonosu ihracı planlanıyor. Bononun vadesi 22 Nisan 2027 olarak belirlenmiş olup toplam 363 gün vadeli. Satış süreci 22 Nisan 2026’da başlayıp 23 Nisan 2026’da tamamlanacak. İhraca A1 Capital Yatırım Menkul Değerler A.Ş. aracılık ediyor.

Bononun en dikkat çekici özelliği, faiz oranının değişken olarak belirlenmesi. Referans olarak TLREF (TL Refinansman Faiz Oranı) kullanılacak ve üzerine yüzde 5 ek getiri eklenecek. Yani kupon oranı, her dönemdeki TLREF seviyesinin üzerine %5 eklenerek hesaplanacak. Bu yapı, bononun getirisini piyasa faiz hareketlerine endeksli kılıyor.

BIEN Kupon Oranı ve Ödeme Planı İfşa Edildi

Bildirimde yer alan “1. Kupon Oranının Belirlenmesi” başlığı altında, bononun ilk kupon dönemine ait detaylar açıkça yer alıyor. Buna göre, 24 Temmuz 2026’da yapılacak ilk kupon ödemesinin dönemsellik oranı yüzde 11,716 olarak hesaplanmış durumda. Bu oranın yıllık basit karşılığı yüzde 46,992, yıllık bileşik karşılığı ise yüzde 55,951 seviyesinde.

Bononun tamamına ait ödeme planı da bildirimde mevcut. Toplam 4 kupon ödemesi yapılacak. İlk kupon 24 Temmuz 2026’da, ikinci kupon 23 Ekim 2026’da, üçüncü kupon 22 Ocak 2027’de ve dördüncü kupon ile anapara ödemesi 22 Nisan 2027 tarihinde gerçekleştirilecek. Tüm ödemeler TL cinsinden olacak. Bononun ISIN kodu TRFBNYP42718 olarak belirlenmiş ve Borsa İstanbul’da işlem görmesi planlanıyor.

Finansal bononun kredi riski değerlendirmesi de bildirimin önemli bir parçası. JCR Avrasya A.Ş. tarafından Tr (Türkiye) yatırım yapılabilir seviyede notu ile derecelendirilmiş olan şirketin bu notu, 23 Aralık 2025 tarihinde verilmiş. Bu not, bonoya yatırım yapanların ödeme riski hakkında bir gösterge sunuyor.